В этом сезоне экспорт подсолнечного масла идет активными темпами как из Черноморского региона, так и из Южной Америки, а сам продукт по-прежнему более привлекателен по стоимости в сравнении с другими маслами.

За первые пять месяцев 2023/24 МГ Украина нарастила продажи на 11%, до 2,55 млн тонн; Россия – на 28%, до 1,89 млн тонн; Аргентина – сразу на 110%, до 420 тыс. тонн.

Тем не менее, активные поставки из ключевых регионов могут постепенно замедлиться в силу ожидаемого сокращения переработки подсолнечника в Аргентине и на Украине, начиная с марта.

О том как сейчас развивается ситуация на мировом рынке – разбирались в OleoScope.

Украинский напор

Активнее всех, по данным немецкого агентства OilWorld, торгует Украина: с сентября 2023 по январь 2024 гг. из страны уже вывезено 2,55 млн тонн, что на 11% выше уровня (2,29 млн тонн) аналогичного периода предыдущего сезона.

«Ожидается, что переработка семян подсолнечника останется выше прошлогоднего значения вплоть до марта и начнет снижаться с апреля. Это приведет к сокращению экспорта украинского подсолнечного масла во второй половине текущего сельхозгода», – считают эксперты.

Однако активный старт переработки и экспорта минувшей осенью может привести к новым рекордам: по оценкам OilWorld (Германия), объемы продаж украинского продукта по итогам 2023/24 МГ, как ожидается, все же вырастут – примерно до 5,8 млн тонн и обновят 4-летний максимум.

Такой высокий показатель будет достигнут в том числе за счет сокращения экспорта подсолнечника. В этом сезоне его вывоз может составить лишь 400 тыс. тонн против 1,86 млн тонн годом ранее, когда большая часть семечки отправлялась в Евросоюз. Сейчас этот коридор практически парализован: недовольство фермеров из ряда европейских стран из-за поступления на их рынок дешевого украинского сырья привели к череде забастовок.

В результате продажи подсолнечника с Украины в ЕС значительно снизились: с июля, по данным Еврокомиссии, они составляют 116,3 тыс. тонн – это более чем в 13 раз ниже уровня аналогичного периода предыдущего сельхозгода (1,586 млн тонн).

В целом, с сентября по январь, за рубеж реализовано около 170 тыс. тонн масличной (-88% за год). Товаропотоки были переориентированы с внешнего рынка на внутренний.

«Мы ожидаем, что объемы переработки подсолнечника на Украине в этом сезоне вырастут на 0,9 млн тонн, до 14,1 млн тонн», – прогнозируют эксперты агентства OilWorld (Германия).

По оценкам специалистов, такая тенденция может сохранится на рынке и в дальнейшем, ведь весной местные аграрии будут сеять больше масличных. Сельхозпроизводители намерены снижать долю зерновых в севообороте, в том числе кукурузы, которая требует для выращивания большее количество удобрений и иных расходных материалов.

«Агропроизводители обращают внимание на менее затратные культуры, ведь структура расходов изменилась, поскольку повысились цены на определенные ресурсы. Следовательно, построение севооборота станет одним из решающих факторов в управлении доходами и расходами в сезоне-2024, – комментирует руководитель направления Agrohub Benchmarking Оксана Боброва. – В этом году, вероятно, и дальше будет продолжаться тренд на увеличение посевов масличных культур, нишевых и сахарной свеклы».

Российский рывок

Россия продолжает укреплять позиции на мировом рынке подсолнечного масла. Из РФ с начала сезона-2023/24, по информации OilWorld (Германия), экспортировано 1,89 млн тонн данного продукта против 1,47 млн тонн в сентябре-январе 2022/23 МГ и почти 1 млн тонн в сентябре-январе 2021/22 МГ.

Как отмечают эксперты, в минувшем месяце отгрузки из РФ за рубеж значительно прибавили и составили около 500 тыс. тонн (370 тыс. тонн в январе 2023).

«Стимулировали закупки российского масла и значительные скидки. Это привело к недавнему ускорению экспорта из России, – поясняют в немецком агентстве. – В последние недели на рынке активно предлагалось подсолнечное масло, что отражает его значительно скопившиеся запасы в Черноморском регионе».

 

По оценкам OilWorld (Германия), экспорт отечественного продукта продолжит расти за счет активных темпов переработки подсолнечника, которые в феврале-июне, как ожидается, будут находиться в диапазоне 1,4-1,5 млн тонн, а в июле-августе на уровне 1,25-1,4 млн тонн.

«Наша текущая оценка переработки составляет 10 млн тонн на февраль-август по сравнению с 9,4 млн тонн годом ранее», – заявили специалисты.

Они уверены, что реализовать этот потенциал получится за счет высоких запасов подсолнечника на внутреннем рынке и внушительных объемов его производства (на сезон-2023/24 оценка с учетом новых регионов составляет 18 млн тонн).

«Однако есть и некоторые сдерживающие факторы. Первое – отсутствие ритмичных продаж сырья со стороны сельхозпроизводителей. Второе – трудности с реализацией крупных партий подсолнечного шрота как на внутреннем, так и на внешнем направлении», – указали эксперты.

При этом текущие тенденции указывают на дальнейшее расширение посевов подсолнечника, особенно за счет сокращения под зерновыми.

«Фермеры получили более высокую прибыль от продаж подсолнечника по сравнению с кукурузой и пшеницей. Погода останется ключевой переменной, за которой необходимо следить. За последние два года почти идеальный климат привел к тому, что урожайность семечки в РФ была выше средней», – добавили в агентстве.

Южноамериканская альтернатива

Попасть в число лидеров на рынке подсолнечного масла в этом сезоне претендует Аргентина. Поставки из этого региона значительно уступают отгрузкам из Черноморских портов, но экспорт из Южной Америки идет весьма активно.

В прошлом месяце объемы вывоза выросли примерно до 90 тыс. тонн с 10 тыс. тонн в январе 2023 г., в то время как экспорт по сезону достиг уже 420 тыс. тонн против 200 тыс. тонн в сентябре-январе 2022/23 МГ.

Значительному наращиванию отгрузок, в первую очередь, способствовало увеличение объемов переработки подсолнечника до максимального уровня в разрезе последних пяти лет – 1,26 млн тонн. Это произошло на фоне самого высокого урожая масличной в стране с начала века.

Кроме того, поставки за рубеж подросли на фоне активного спроса со стороны Индии, особенно после удорожания фрахта в Черноморском бассейне в связи с ситуацией в Красном море.

По информации индийской ассоциации SEA (Solvent Extractors’ Association of India), за последние 3 месяца в стране сразу на 70% вырос спрос на аргентинское подсолнечное масло.

«Стоимость фрахта из Аргентины в Индию составляет $83-90 за тонну, что на 20% меньше, чем фрахт из Черноморского региона, достигающий $100-120 за тонну CIF India», – указали в отраслевом объединении.

Предварительный итог

В целом, по оценкам OilWorld (Германия), на маслоэкстракционных предприятиях России, Аргентины и Украины в текущем сезоне переработали уже рекордные 14,8 млн тонн подсолнечника, что на 20% больше, чем годом ранее.

Но дальнейший рост, как прогнозируют эксперты, может идти менее активно, поскольку темпы поступления сырья на МЭЗы в Аргентине и Украине замедлятся во второй половине сезона. При этом ожидаемое увеличение переработки подсолнечника в РФ все же нивелирует спад, в том числе и в глобальной торговле маслом.

«В настоящее время мы прогнозируем, что до конца этого сезона экспорт подсолнечного масла из трех указанных стран будет близок к рекордным 6,6 млн тонн, которые были зафиксированы в феврале-августе 2022/23 МГ», – указали эксперты.

Они также ожидают, что в 2023/24 МГ продажи из рассматриваемых регионов увеличатся до 11,6 млн тонн – это на 1 млн тонн больше, чем в прошлом сезоне и даже на 3,05 млн тонн выше, чем в сезоне-2021/22.